RSI(Relative Strength Indicator)—相對強弱指標 
公式
RSI=100 – (100 / (1+RS))      
其中RS為相對強度(Relative Strength,RS)=AUn / ADn      
AUn表示.n.日內收盤價上漲點數的.n日平均數=Σ(上漲點數_i) / n      
ADn表示n日內收盤價下跌點數的n日平均數=Σ(下跌點數_i) / n      
所以RSI亦可改寫成 RSI=100*AUn / (AUn+ADn)
　
 
意義 
      			         
RSI指標的原理是假設收盤價是買賣雙方力道的最終表現與結果,把上漲視為買方力道，下跌視為賣方力道。
而式中RS即為買方力道與賣方力道的比，亦即雙方相對強度的概念。而RSI則是把相對強度的數值定義在
0~100之間，如此更能方便參考使用。而多天期的RSI(即n值較大)其訊號將更具參考性。RSI是一種相當可靠
的動能指標。
      			
首先考慮極端值情況。當盤勢全面連續上漲情況時，RS會趨近無限大(沒有跌的只有漲的，相除則出現無限大  
)，則RSI會趨近於100，因此當行情出現全面多頭時，會導致RSI趨近其上限100。在另一方面，當盤勢出現全  
面的跌勢，則RS=0。RSI=0所以RSI當行情出現大空頭時，RSI會趨近其下限0。但一般而言,市場行情總在上
述二個極端狀況之間，因此RSI值會界在0~100間，數值越大，代表買方力道越強。
 
應用原則 
雖然RSI數值越大代表買方力道越強，但強弩之末總會衰竭，因此當RSI大到某一程度時通常開始代表買超
現象，需注意反轉。同理，當RSI低到某一程度時，通常代表市場出現非理性的賣超現象，表示底部區已近
。  
 
 當RSI在50附近，代表多空力道接近。
一般以70以上代表買超，30以下代表賣超。不過亦有研究認為數值應該再更往上及下方延伸方能更精確表現買
超及賣超的平均水準。但買超與賣超的數值是不代表買賣訊號的，僅表示走勢的折返機率變大。
 
由於RSI可以視為一領先指標,故當RSI指標與盤勢發生背離時，則代表盤勢即將反轉，為買進或賣出的訊號。
當股價創新高或新低，但RSI並沒有配合創新高或新低時，代表盤勢即將發生回檔或反彈。
 
 可由RSI所形成的W底或M頭等型態來作為買賣依據。
 
由於RSI為一敏感的指標，因此可以作其長天期均線來運用，以RSI線是否突破或跌破RSI均線來作分析，
當RSI向上突破RSI均線時，則為買進訊號；而RSI跌破RSI均線時，則為賣出訊號。
 
 
 
缺點 
 RSI指標在高檔或低檔有時會有鈍化的現象，因此會發生過早賣出或買進。

RSI沒有明顯規則性的買進或賣出訊號，當指標在高檔或時，僅能說明情行反轉的可能性增高，但並沒有辦法進一
步明確的指出時點。
 
 一般而言，RSI的背離訊號通常是事後驗證，事前很難看出。

 
 由於RSI是一種比率的指標，因此在趨勢分析的能力上會較弱。
　
 
補救措施

 

 可利用長天期的RSI均線與RSI線的關係來作買賣訊號判斷.或是以RSI值為樣本,去計算其KD值來求得買賣訊號。

 

相對強弱指數

维基百科，自由的百科全书
 
 
上圖為K線圖，下圖為14日的RSI，其中
超買區（Overbought Zone）設為70以上；
超賣區（Oversold Zone）設為30以下。

相對強弱指數（Relative Strength Index，RSI），一藉比較價格升降運動以表達價格強度的技術分析工具。

RSI在1978年6月由美國威爾德（Welles Wilder JR.）提出的技術分析方法，發表在美國《Commodities》雜誌中（現為《Future》雜誌），並收錄於同年推出的《New Concepts in Technical Trading Systems》書中。相比起其他分析工具，RSI是其中一種較容易向大眾傳譯的計量工具，故甫推出便大受歡迎。

「相對強弱」亦可用作比較某證券與整個市場或整個行業的強度，例如，股票甲在某天上升百分之二，同日市場僅上升百分之一，這種比較通常被稱為「相對強弱比較」（Relative Strength comparative，簡稱RSP）。一般情況下，RSP之量度方法及用途與RSI毫無關連。

目錄

  [隐藏] 

[编辑]計算方法

  • 設每天向上變動為U，向下變動為D。
在價格上升的日子：
U ＝ 是日收市價 － 昨日收市價；D ＝ 0
在價格下跌的日子：
U ＝ 0；D ＝ 昨日收市價 － 是日收市價
（任何情況下，U及D皆不可能為負數；若兩天價格相同，則U及D皆等於零。）
RS = \frac {EMA_{(U,n)}}{EMA_{(D,n)}}
RSI = \left( 100 - \frac {100}{1 + RS} \right)\cdot\%
【註】
  1. RS：相對強度（Relative Strength）；
  2. RSI: 相對強弱指數（Relative Strength Index）；
  3. \begin{smallmatrix} EMA_{(U,n)} \end{smallmatrix}：U在n日內的指數平均值；
  4. \begin{smallmatrix} EMA_{(D,n)} \end{smallmatrix}：D在n日內的指數平均值。
相對強弱指數亦可直接由下式得出：
RSI = \frac {EMA_{(U,n)}}{EMA_{(U,n)} + EMA_{(D,n)}} \times 100\%
  • 在指數移動平均理論中，U及D的平均值應由過去無限個數據計算而成。為了增加指數的可靠性，我們必須找尋足夠舊數據，或直接從價格存在的首日起，開始計算出n日內「簡單移動平均值」：
AvgU_{initial}=\frac{U_1+U_2+\cdots+U_n}{n}
並在隨後使用指數移動平均法：
AvgU_{today} = \alpha \times U_{today}+(1-\alpha) \times AvgU_{yesterday}
【註】
  1. \alpha = \frac{1}{n}
  2. 初始值 AvgU_{yesterday}=AvgU_{initial}
  3. D平均值的計算方法亦相若

[编辑]計算結果的意義

根據威爾德的測量結果，當n=14時，指數最具代表性。他指出當某證券的RSI升至70時，代表該證券已被超買（Overbought），投資者應考慮出售該證券。相反，當證券RSI跌至30時，代表證券被超賣（Oversold），投資者應購入該證券。

當某證券的價格變動傾向（上升或下跌）越趨極端，價格變動逆轉的可能性將越大。當RSI達80或20時，證券已被嚴重超買或超賣，投資者此時更應小心留意此類證券。然而，當該衍生工具市場處於利市狀態（即牛市），嚴重超買或超賣的數值應被適當地向上調升，反之亦然。

在證券市場中，大幅波動對RSI有相當程度的影響，但這可能是錯誤的買賣訊號，投資者應配合其他技術分析指標以發揮相對強弱指數的功用。

[编辑]卡特勒相對強弱指數（Culter's RSI）

卡特勒相對強弱指數（Culter's RSI）摒棄了繁瑣的指數移動平均法，改用簡單移動平均法來計算出U及D的平均值，而兩種方法所計算出的結果差別並不顯著，因此較多人採用比較簡單的卡特勒相對強弱指數（Culter's RSI）。

RS = \frac {SMA_{(U,n)}}{SMA_{(D,n)}} \qquad RSI = \left(1 - \frac{1}{1 + RS}\right) \times 100 \%

或者

RSI = \frac {SMA_{(U,n)}}{SMA_{(U,n)} + SMA_{(D,n)}} \times 100 \%
arrow
arrow
    全站熱搜

    喔…喔… 發表在 痞客邦 留言(1) 人氣()

    E-mail轉寄